網友老劉有個疑惑：職業年金使退休中人替代率不降低，但文件規定發完為止，那麼139個月後發完了，中人退休後替代率降低了怎麼辦？
#理財大賽第三季#2014年10月國家推動機關事業單位養老保險制度改革，為了確保機關事業單位退休人員的養老待遇水平，國家設立了職業年金制度。這是類似於企業年金的一種補充養老保險機制，一些人理解為這是為了確保中人養老金替代率不變的一項措施。中人指的是2014年9月及以前參加機關事業單位工作，10月以後退休的人員。機關事業單位職業年金的作用只是提供補充養老待遇，並不是保障養老金替代率不變。
過去的時候，國家採取的是國家保險制度。個人不需要繳費，由用人單位或國家保障其養老待遇可以領取，退休前本人工資的一定比例。這個比例一般在60%~90%之間。另外，退休後還會發放退休補貼等待遇，一些獎金、獎勵實際上也不落下。但是，這種做法日益加重了國家的供養壓力，沒有實現養老的社會化，跟企業的養老保險制度並沒有銜接。為了推動建立起科學的現代化養老保險制度，國家在2014年10月才實施養老保險制度改革。
職業年金在退休時有兩種使用方式，一種是拿這一部分職業年金購買商業養老保險，另一種是按照個人賬戶養老金的領取方式，每月領取一份，直至領取完畢為止。購買商業養老保險，相應的養老待遇明顯會比按月領取低得多，但是好處在於可以領到去世為止。
如果是職業年金按月領取，像60歲計發月數是139個月，是不是139個月後就領完了呢？不是的。139個月的由來實際上是2005年國發38號文件確定。當時根據2000年全國第五次人口普查的人均預期壽命以及個人賬戶的預期利率測算出來的一個數值。設立個人賬戶計發月數，是為了讓參保人員達到人均預期壽命時，能夠恰好將個人賬戶養老金領完。如果說投資收益率是4%，60歲退休，按照每月領取退休時個人賬戶餘額的1/139的錢數領取個人賬戶養老金，能將個人賬戶養老保險的餘額在75.21歲時領完。如果說，投資收益率更高的話，領取完畢時的年齡可能會更大。如果說年化利率能夠達到7.2%，養老保險個人賬戶餘額甚至能夠生生不息，永恆發放。
職業年金賬戶也是如此，並不是職業年金領取139個月後就沒有了，職業年金每年也有投資收益，如果維持5%的話，差不多能在七十六七歲才領完。如果收益率更高，可以發放的時間更長。
所以，職業年金只是養老保險待遇的一種補充，並不是說一定保證中人替代率不降低。我們國家要推動養老保險制度的改革，而不是繼續維持過去的那種國家福利待遇，現在的制度設計更加科學。如果需要一份直至去世的養老待遇，那麼還是將職業年金取出來購買商業養老保險吧。
