股價已是低位，相信大家看到這句話都會疑惑，其實這句話本身就是錯的，什麼地方是低位？沒人能解答這個問題，低點或者低位是漲出來的，不是跌出來的。乍一聽有點讓人費解，這句話是說，只有漲了之後，你才能知道當時的這個位置，是低位！既然還在繼續下跌，你又憑什麼說這裡是低位呢？

更令人費解的是，股價既然已是低位，莊家為何還要繼續賣出股票？

先不考慮所謂的長莊和混莊，主力資金坐莊去運作一隻股票，需要幾個階段，但無論如何是一定是某個位置買進，漲起來以後逐漸出貨。高位主力資金就跑光了，跌下來又哪裡來的股票可以賣？有人說融券，現在能融多少券，融券的成本有多高？對於大資金來說根本沒意義。

所以，一旦股價出現了空頭趨勢，基本上這隻票裡曾經的主力資金是不會再參與了，賣出股票，他哪裡來的貨呢？

只有兩種人會在一個空頭趨勢中，發生賣出，一個是被套的多頭，一個是短暫獲利的所謂短線客。比如有些人抄底，賺了3個點獲利了結。又或者某些資金認為個股被低估，進來買入，結果發現被套，只能止損出局。

剩下的只有一種情況，才是滿足你所說的，低位主力賣出股票，那就是打壓吸籌。比如說有些主力建倉前，會有一個試盤動作，少量拿貨，然後向下摔，砸出一個拿貨空間。甚至有些長莊股為了控盤，不論股價高低，手裡永遠有30%的籌碼，在下一次拿貨的時候用來砸盤。

第一，大股東股權質押率高企，股價持續下跌，到達平倉線時，就有很大可能被金融機構拋售，強行平倉。6月份中下旬，市場出現了個股的閃崩潮，導火線是大股東質押平倉風險。因此，倘若股價跌至低位，觸發質押股權的強平手段，就會導致個股崩盤。

第二，基金被動減倉。機構幫客戶打理資金，需要進行淨值管理，市場不好時，會面臨客戶的贖回壓力。所以，在熊市的跌跌不休的行情裡，莊家有時候賣出股票也是逼不得已。我們也可以從另外一個角度來看待，就是熊市的中後期，會有不同的板塊輪流補跌。去年是白酒和家電白馬的行情，今年上半年是醫藥白馬的行情，消費白馬本身具有防禦性，在熊市的初始階段，就會有資金通過配置防禦性品種來試圖抵抗市場的不確定因素。隨著市場上大部分板塊都輪流大跌，指數不斷下行，場內活躍資金越來越少，成交量越來越低，出於風險的考慮，多數機構減倉防守，這時候，高高在上的白馬股也會缺少資金的推動，會慢慢地做頭，客戶贖回意願提高，持倉白馬股的機構只能被迫減倉，特別是近期，由醫藥白馬股帶頭引起的高位股補跌現象特別明顯。高位白馬股的補跌意味著熊市到了最後的階段，因為連機構高倉投資的白馬股都被拋售，最大威脅力的做空動能釋放之後，整體市場就算是回到起跑線上，有利於後市集體的上漲。

第三，個股遭遇重大利空，被莊家大肆拋售。比如，當一家公司被曝財務造假，不管股價有多低，都會有大量資金出逃，金亞科技就是很好的例子。還有，當一家公司有退市風險時，裡面的資金必然瘋狂離場，舉個例子，長生生物因為假疫苗事件而被退市，隨後股價連續三十多個跌停板下來。再者，就是公司經營出現重大問題，裡面的投資者只能啞巴吃黃連，有多快跑多快，舉個例子，樂視網業績大幅下滑，債務問題突出，這麼大個雷出來了，股價連續跌停也不為過。中興通訊同樣也是個大雷，被美國芯片公司封殺，股價連續夭折。資本市場總有些意想不到的事情會發生，我們只能通過分散投資、不重倉押一隻個股，來減少因為踩雷導致的損失。

總結起來，就是不要因為股價低就覺得不會下跌了，決定買賣前儘量收集更多關於上市公司的信息，買入時不要把所有的資金都押在一兩隻股票上面，行情不好時最容易爆雷，這個階段我們更要擦亮自己的眼睛。

為什麼散戶在中國股市炒股賺不了錢？

一、不會選股

中國的大部分股民在入市之前都沒有接受過專業的投資教育，連最簡單的技術分析圖形、趨勢理論等都不能掌握，用心的只能是邊炒邊學，而大多的股民還有可能誤入一些主觀分析方法的歧途，結果是新股民幼稚、老股民主觀頑固。

中國股民非常普遍存在對上市公司不能正確甄選的問題，動則幾萬幾十萬的資金就可以在幾分鐘內對毫不瞭解的股票做出慷慨買進的決定，最可悲的是手中持有的明明是暴炒過的概念股或是淪為大眾情人的鹹魚股，還找到眾多的理由證明他那夕陽企業還會業績大增的。指望著有朝一日烏雞變成金鳳凰，最後鳳凰沒有變成雞毛都掉沒了。

二、錯誤的投資理念

在這些年中看到很多投資者有種錯誤的投資理念，那就是手裡拽著幾隻或十幾只股票，他們卻不知在這動盪的股市中要守好幾只乃至十幾只個股不虧是非常困難的，更不要說賺錢了，可以這樣說，大盤在向好時你的個股也許有幾隻賺錢，但你的看盤經驗和能力有限，如果發生突然變盤，你很難在短時間了結所有手中的股票。(股的只數買多了就向供養了幾個或十幾個孩子，這個在淘氣，那個掉進了水坑，還有的也許不慎戲水而亡)。難道你買的股也要向這群孩子難管嗎？醒醒吧。其實你完全可以把有限的精力放在那一.兩隻個股上，對它進行細心觀察，符合買點就買。不符合就又重新等待機會，總之只要大盤不是太惡劣，一天之中有很多個股會象春筍一樣冒出來。

三、忽視莊家的作用

證券市場肩負著為國企改制上市、脫貧解困提供資本支持的重任，因而市場交易的活躍程度非常重要，可以從一個側面反映出市場資金的多少——這直接決定了國有企業上市的進程。在一個市盈率高、股票本質低、交易成本高的證券市場上，活躍市場的唯一可能便是默許莊家的存在。莊家之所以被稱之為莊家，就在於它有足夠的資金實力和運作技巧可以讓股市表現得波瀾起伏、驚心動魄。正因為莊股巨幅漲跌所帶來的高額利潤差，才吸引了越來越多的散戶入市。因此，包括一些經濟學家也認為莊家能夠增強市場流動性，沒有莊家，市場就沒有流動性，證券市場就缺乏活力。所以，股市的繁榮和發展，莊家功不可沒。

不少投資機會都是由莊家一手挖掘出來的。股票的炒作，實際上就是對公司前景的炒作。炒作的題材十分重要，如業績增長、資產重組、進軍某些高成長領域等都是市場極好的炒作題材。作為專業水平較高的莊家，由於調動了大筆資金，不可能草率從事，而且對股價的拉抬必須得到市場的認可，因而莊家在入市之前，對大市及上市公司必須先做出詳細的調查研究，對政策取向及上市公司基本面情況的瞭解必須十分透徹，因此往往比廣大投資者更早更敏銳地發現潛在的投資機會。他們之所以能夠起到如此重要的作用，是由於莊家的認識總是走在廣大投資者的前頭。

四、從不空倉

寧可天天套牢，不可一日無股!這是當下散戶的真實寫照!如果賬戶一天或一兩週沒有股票，沒有操作，就似乎是全身不舒服，就覺得是在虧錢!只要立即買入了股票，不管是賺錢還是虧損，就全身舒服了。等等！虧損也會舒服嗎？對的！很多散戶永遠相信自己的直覺，認為會漲，會賺錢，結果可想而知!再次進入了被套的悲觀之中！

什麼時候股市入場的最佳時機，決定你下一輪牛市的身家

20年100倍，怎麼來實現?人生財富的積累，是有幾個過程的，熟悉職場定律的人會非常的清楚。個人財富的增長不會是一條平滑的曲線，而是一個階梯型的上漲。

比如，有一段時間，甚至幾年的時間，你的薪資沒什麼太大的明顯的變化。但，當你能力積累的足夠，一旦有機會跳槽或者升職的時候，你的薪水可能會出現幾倍的上漲。然後可能再過一段時間，再由新的機會讓你大幅加薪。

說到這裡，說的不是職場的事兒，而是投資的事兒。在股市當中，財富的增長也會呈現出階梯型，而不是一條平滑的曲線。而中間你所要做的事兒就是儘量讓你的本金不受到損失。

保護本金，這是巴菲特的最大信條。因為他非常清楚本金意味著什麼，意味著在下次的機會當中所能帶來幾倍甚至十幾倍的財富。

我們來看一下，在股市中藏著多少財富。只遵循一個紀律。在牛市裡操作，在熊市裡休息。從1996年開始來計算一下，我們得到什麼?

這是上證指數的月線，所以，別擔心看懂或者看不懂，我們再做一個更嚴苛一點的假設。那就是隻抓到了牛市的80%。剩下的20%我們放過了。

1996年1月到2001年6月，指數漲幅300%，計80%，2.4.

2005年6月到2007年10月，指數漲幅460%，計80%，3.68.

2008年11月到2009年7月，指數漲幅97%，計80%，0.76.

2014年5月到2015年6月，指數漲幅160%，計80%，1.28.

最終，從1996年投資，我們的收益會是63倍。如果不按照80%計算，結果是114倍。

這是平均的收益，再做一個假設，熊市期間我們存了銀行的定期，年化3%利率(有高有低，以較低的計算)。結果會變成154倍。20年的時間，資產增長154倍，大約年化是27%左右。這相當於是一個巴菲特。

所以，最簡單方法，牛市滿倉炒股，熊市到銀行存錢。然後的結果是，你比巴菲特強。當然，這是理論上的結果。還需要有一點，你只需要比巴菲特的從業時間長，本金大，那麼你就比巴菲特厲害。

寫這段只想告訴各位，熊市啥都不做就比瞎折騰強，空倉你就是冠軍。

接下來各位想問的一定是，現在是什麼階段，接下來應該怎麼辦。上邊的東西記清楚了，那麼你就知道了以後怎麼辦。現在我們需要認識清楚了。

熊市結束的時候就是多頭入場的時候了。然後等到牛市的結束。所以，不需要什麼能力，只需要知道什麼時候是熊市結束，什麼時候是牛市結束。今天，咱就來說，熊市結束的標準。

1、 熊市結束需要有足夠的跌幅，從歷史經驗來看，A股的跌幅在40%-75%的區間當中，如果剛跌了30%，你就說熊市結束了，那就言之尚早了。

2、 熊市結束需要有足夠的時間，A股最短的熊市是2008年的下跌，大約只有12個月的時間，而其他的時間往往有3-4年的時間。

3、 熊市的結束需要有"瘋熊"特徵，這個特徵說的是最後的下跌。

前兩個基本都達到了，就差第三個條件了，也就是說現在還沒有熊市的結束的足夠條件。而且按照之前的分析，如果滬市的成交金額大約萎縮到600億左右，而且最好連續就說明市場足夠恐慌了。

熊市收住手，牛市行大運。不要為自己在熊市裡偶爾賺點小錢兒欣喜，一旦傷害到自己的本金請果斷離場。

五步選股法

沒有一技旁身的人很難在社會上立足，同樣的，在股市裡沒有過硬的功夫的話很難在股市裡闖蕩下去。三分天註定，七分靠打拼，剩下九十分靠學習。一般一年以上的股民都很願意去學習，因為他們明白想長期在股市盈利，自己就要有技巧才行。

五步選股法的特點：

1、該戰法是根據經傳軟件核心指標完美配合

2、該戰法的買賣標準需要嚴格執行

3、該戰法穩健、簡單、且實戰性強

4、該戰法適合各類基礎的人群

5、該戰法屬於經傳軟件盈利模式中最基礎的五個步驟：你可以把其他各方面分析得近乎完美、但最終交易的時候都必須回到該戰法的五個最基本的步驟

6、長期運用該戰法能磨練我們的心志、改變我們不好的交易習慣、找到正確的投資方法、實現長期穩定的在股市中生存

五步選股法關鍵的5步：

1：看股價是否回踩智能輔助線，慧眼K線是否持股階段

2：看主力追蹤紅色線是否向上

3：看捕撈季節是否發出金叉信號，或者剛發出金叉之後開始變強

4：看主力是否完成控盤或主力統計線是否向上

5、當上述四步同時滿足之時買入然後設置賣出標準：按照捕撈季節死叉賣出或智能輔助線下沿止損。

五步選股法需要用到的指標

智能輔助指標、主力追蹤指標、捕撈季節指標、主力控盤指標、主力統計指標

五步選股髮指標分解：

1、智能輔助指標：監控中線趨勢的趨勢指標。

2、主力追蹤指標：監控中期資金趨勢方向

3、捕撈季節指標：短線買賣指標，把握買點和賣點

4、主力控盤指標：判斷主力對股價控制能力，深度挖掘潛力股

5、主力統計指標：判斷短期當天資金進出情況

五步選股法的普及性：

1、適用於超短線 (今天進明天出)

五步選股法是比較穩健的買入方式。做超短的投資者根據五步戰法買入之後不需要根據捕撈季節來賣出，只需要保持今天進、明天有出逃的機會就可以了，當然遇到失誤之時依然需要根據五賺錢法的標準進行止損。超短線只是短線玩玩而已、必須保持良好的心態。

2、適用於短線波段：

五步選股法的核心就是靈活的做波段操作。根據五步戰法買入、根據捕撈季節高位減持、根據破位賣出、再次滿足五步戰法再買入——這就是波段操作。波段操作是五步選股法必要而最佳的途徑

3、適用於中線操作：

某些投資者喜歡做中線，根據五步選股法穩健買入之後根據智能輔助線的趨勢而做中線(不看短線的漲跌)根據智能輔助線把握中線趨勢、破位代表趨勢開始走壞——趨勢開始走壞需先出來。

4、五步選股法適用於上班沒辦法隨時盯盤的投資者：

當天你下班之後可以根據五步選股法的選股方案選出滿足五步選股法的股票，然後記住智能輔助線上沿的價位、第二天可掛單在智能輔助線上沿價位附近，自動成交買入!之後當天基本不需要過多的看盤，到了晚上再到家打開軟件看看股價是否破位?如果破位表示你操作失敗、先記住智能輔助線下沿的價位，第二天需要在智能輔助線下沿價位止損;如果當天有獲利，可配合“水手突破指標”和K線設置目標價和壓力位，到了相應的目標價可主動止盈。

五步選股法需要注意的要素：

善於建立自己的自選股板塊：即善於養魚，養魚的標準是滿足五步選股法的其中兩步或三步的股票，可以不立即買入，但需加放入自己的自選股板塊養著，並用一段時間跟蹤關注。自選股板塊養魚之道在於隨時知道要買什麼，在什麼時候買，同時在有大機會之時不至於手忙腳亂、不知所措、讓買股真正變成輕鬆的一步交易。

要清楚五步是最保守的五步：按照五步選股法可能很多時候你會因為沒有滿足其中一步而錯過了好股。用另外一種方式闡述：某些好股票可能不需要那麼完美的都同時滿足五步就會冉冉而上，遇到這種情況我們直接放棄再尋找別的滿足五步的股票，市場中賺錢的機會甚多，我們只抓我們能夠穩定抓住的機會即可——當有一天你能夠熟練的運用軟件了、有了自己一道完整的盈利模式了、能夠獨立分析與準確的預判了，不反對你可以在某一兩步未滿足的情況之下提前介入!先衡量一下自己有沒有達到那個境界，如果答案是否，那麼就循規蹈矩、按部就班先磨練自己的判斷力。

保持操作的彈性、上善若水的心境：良好的心態在於擅長止損，五步選股法給出了止損的標準——即智能輔助線下沿(止損空間3%左右)嚴格止損是為了避免更大的虧損。但有時會碰到特殊的情況如股價探底回升會導致錯誤的止損出現小的虧損。出現這種問題之時需保持冷靜平和的心態仔細看看股價探底回升之後是否再次滿足五步?如果答案是肯定，那再接回來，接回來之後再回到五步選股法的規則中去，這就是操作的彈性!

下面為大家分享包括股市導圖總綱、k線、均線基礎、切線、指標分析、選股、板塊輪動以及股市中的各種騙局，希望能給大家來個股票知識大梳理，更多更具體的投資乾貨知識分享，後面將會為大家一步步分享!

1、思維導圖總綱

2、 K線

3、均線基礎

4、 切線

5、指標

6、選股方法

7、板塊輪動

8、股市統計

9、股市各色騙局

如果您看不清以上圖片，可以找我要原圖，更多幹貨技巧分享

對抗熊市必須要學會的三招

沒有經歷過一輪完整牛熊市的投資者不會是成熟的投資者，因此經歷熊市不是壞事，熊市中的資本市場才更加真實。如果你在牛短熊長的股市浸淫的時間長了，也便對熊市有了更多的準備，尤其是心理準備。說白了，對抗熊市，就那麼幾招。

第一招：活著就有希望

試想一下災區的人民，辛辛苦苦大半生建立起來的家園，一夜之間被夷為平地，這又相當於幾個跌停板呢？但是隻要活著，勇氣還在，奮鬥精神還在，相信不出幾年他們仍然能夠建立起美麗的家園。

“活著就有希望”，不知鼓舞了多少正在深受苦難的人們。這句話在股市上可以演化為“還在市場中就有希望”，這是希望你堅定信心，以高瞻遠矚的長線眼光看待市場，“不畏浮雲遮望眼”、“風物長宜放眼量”。

股市永遠處於波動中，一輪牛市是在為下一輪熊市做鋪墊，一輪熊市也是為下一輪牛市做準備，循環往復。看透了這一點，你自然能夠在波濤洶湧當中閒庭信步。馬雲有一句經典語錄：“最大的失敗是放棄，最大的敵人是自己，最大的對手是時間”。這句話不只適用於創業，也適用於投資。

斯蒂格里茨曾評論：“中國的經濟可能蕭條，但絕不會崩潰，13億人口的基本需求就足以支撐龐大的經濟體運轉。”在這樣一個自生能力極強的超大規模經濟體中進行投資，還有什麼可擔憂的呢？從長期來看本來就沒有熊市，有的只有“熊股”，因此唯一需要擔憂的就是你選擇的股票是否能夠搭上這個超大規模經濟體增長的高速列車。

第二招：選好股票後關上電腦

這招看似可笑，卻屢試不爽。回想上一次的5年熊市，只要你拿的股票不是徹頭徹尾的垃圾，到了2007年又有幾人還被套著？只要買進的公司是個好公司，就算股價長時間下跌，也無法阻礙它的持續經營積累，無法阻止手中股票持續分紅和內涵價值的不斷提升。

遺憾的是那些經不住折磨、在2005年中將股票在底部割肉的人，他們是徹底輸掉了。馬雲也曾說過：“今天很痛苦，明天更痛苦，後天很美好；但是絕大部分人倒在明天晚上”。

所以，關電腦前務必要再審視一下手中的股票，是不是可以安全地拿著。如果在黎明到來之前就被退市，也就失去了扳回損失的希望。

第三招：準備資料掌握信息

在熊市時，本人總是把重倉股票最近三年的年報和最近一期的季報打印出來放在手邊，每到信心幾盡崩潰的時候，都會去細細品讀這些報告，不斷重溫公司管理層的奮發圖強和公司業務蒸蒸日上的情景。每到這時候，我便能夠冷靜下來，樹立信心與公司的管理層並肩作戰；他們付出他們的勞動，我們付出資本價值，但是我們的目標始終如一。

當然這一招的前提也是買進的公司是個放心的公司，是一個管理層不負股東寄託的公司。如果你發現品評這些報告的結果是讓你越來越沒有信心，那隻能說明你的買進本身就是個錯誤。

預期壞結果往往容易印證的困境：你認為它有多壞的結果，往往有多壞；認為它有多好，往往不一定是那樣

你小時候不知道有沒有這樣的經歷，當你做錯了一件事情，越害怕被大人知道，往往他們很快就會知道。也就是唯獨預期壞的結果能為之印證，其概率遠遠大於好的結果的預期。

例如尋找一個丟失的東西，你開始猜在甲、乙、丙、丁、戊5個地方之一，你尋找的順序無論如何，極有可能在最後一處找到。假如，你買了一支股票，從市場狀態又到上市公司經營的基本面，現在每股20元價位買入，預期它可能在一年內會上升到40元；如果你買入了另一支股票，發現不對勁，並害怕它會從現在的30元下跌到10元以下吧，“應該不會”！它的行業發展還不錯。而後來呢，你發現那一次預想上漲的股票根本沒有上漲到40元，而從來也沒有超過28元；而害怕下跌到10元以下的那隻股票，果真沒有賣出，竟然下跌到8元錢。

當然出現這種困境的結果與我們人類的貪婪性作祟有關，由於人們在預想好的結果時，貪婪過度就會出現幻想、幻覺，致使本來適度現實的目標結果遠遠超過實際的結果。因此，認為它有多好的結果，往往不會達到預期目標。如一支股票現價10元，其本身的價值與結果預期應該上升到15元，隨著它的價值迴歸與股價上升，持有這支股票者受貪婪性影響，又準認為它還會上升到30元、40元，其結果在大多數散戶瘋狂的追逐中，主力資金已獲利派發籌碼，股價根本沒有達到大多數人的預期，它就開始下跌，並套牢了一大批股民。

相反，如果你30元買入了一支股票並感覺追漲的時候買入價格好像有點高時，往往就是買在了最高價。股票果然下跌後，又認為不會下跌到十幾元吧，它的題材那麼新穎，但最終結果就是那樣。因為人類心理貪婪性的相對面就是遇到要被處罰的僥倖性。如大多數殺人犯作出其行為之前都認為不會被別人發現，其結果又是絕大多數在劫難逃。

若持有了一支股票睡臥不安，而且非常害怕要發生某種情況，反而已經註定它會發生，所以你就要小心，最好趕快遠離它。一旦懷疑剛才的決定對不對，一般不會有好結果。而這個“懷疑”就是答案，你自己決定取捨吧！而且在人們的日常生活工作中更是如此，你一旦懷疑某件事或某個事實時，絕大多數懷疑是對的！

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