錢江摩托（000913）2019年年度董事會經營評述內容如下：
一、概述
2019年公司全體幹部員工在經營班子的帶領下，以“打造暢銷精品，突破核心市場”為契機，攜手哈雷開展戰略合作，推精品、強渠道、提質量、穩增長，加快電動車佈局，深化經營體建設，取得了一定的成果，錢江摩托穩步發展。報告期內，公司實現營業收入37.8億元，同比增長22.54%，歸屬於上市公司股東的淨利潤2.28億元，同比增長259.8%。主營業務獲得了較好的提升。公司在新的發展階段開始邁開步伐。2019年公司的主要經營情況如下：
（一）摩托車主業2019年公司實現整車銷售44.28萬輛，同比增長6.63%
1、國內市場
（1）銷售較去年同期較大提升，大排量車型銷售增長明顯
2019年國內銷售約23.94萬輛，同比增長約11.91%，得益於國內消費者對運動休閒車輛的消費熱度提升及Benelli新品的有效推廣，大排量車型增長明顯。國內Benelli大排車型（250cc以上）銷量約5萬輛，同比增長近100%。
（2）持續改善產銷協同體系，順暢物流，提高市場響應能力
通過推動需求計劃、訂單管理、物流整頓，並推動與第三方物流的合作，使訂單滿足率得到提升，庫存滯銷率下降，降本的同時，市場響應能力得到進一步增強。
(3)建立與完善區域銷售機構監管體系，提升店效及網點覆蓋率，持續優化渠道質量
營銷管理中心通過優化區域銷售機構績效考核管理，實施市場巡查督導管理、市場投入預算監控等監管。通過實行門店分類評級管理、渠道運營健康度評估體系的建立及渠道信息建設，實現從銷售公司、銷售分支機構、渠道到用戶的全銷售流程管理。2019年的網點覆蓋率提升工作成效顯著，實現網點覆蓋率達到90%（非禁摩縣市區），並通過淨網工作，使渠道持續得到優化。
（4）品牌管理與形象建設取得實效進展，公司形象得到有效提升
通過產品力提升、VI建設，售後服務建設、廣宣等，持續提升公司品牌形象；通過差異化經營“錢江”與“Benelli”兩個不同理念的品牌，逐步推進分網銷售，吸引多層次客戶，促進大排量車型銷量穩步提升。為更好地適應benelli品牌發展，2019年公司制定了統一的全國旗艦店標準並穩步推進，提升Benelli作為一線品牌與形象的匹配度，Benelli的銷售增量明顯。
（5）電商運營日趨成熟，互聯網營銷逐漸顯露
全面推動渠道變革，構建新零售模式增長。通過與阿里巴巴簽訂戰略合作協議、開闢數字化電子櫃檯、微信小程序商城、線上映射店等新零售渠道的，多次開展線上電商促銷活動，取得較好的影響力。
2、國際市場
（1）總體銷量同比持平，主力亞太市場及歐洲市場持續增長
2019年國際銷售約20.35萬輛，同比增長約1.02%，其中大排量出口約35000臺，同比增長約4%。主力市場亞太地區較去年同期有效增長，渠道得到較好擴展，其中馬來西亞市場銷售同比增長迅速，排名居市場前列。核心市場歐洲市場銷量增長顯著，2019年公司產品在歐洲銷量約26000臺，同比增長約16%；其中旗艦車型TRK502系列產品銷量約5600臺，同比增長約21%；非洲市場渠道建設有序展開。
（2）在全球範圍內通過多種手段擴大和提高Benelli品牌影響力
2019年，公司積極參加各國展會，舉辦各類品牌推廣活動，全球累計參加90餘次重大展會，組織30餘次新品發佈會和200餘次騎行活動、參與6次賽事，大幅提升Benelli品牌曝光率，加強與全球經銷商及車友的鏈接。
（二）持續強化工廠的基礎管理，提升工作效率
持續推進產銷協同管理，有序推進精益生產，提升生產效率；開展製造經營體管理，通過構建與推行“快樂經營體”管理機制，對責任中心進行有效引導，充分調動管理者和員工積極性，實現資源利用最大化、成本最小化，分享降本增效、質量提升等帶來的經營收益，結合薪酬評價與分配體系，發揮了樂觀的作用。
（三）通過供應商資源整合、體系優化實施採購降本，完善供應商質量改善標準與流程
通過採購組織體系持續推進、採購業務體系梳理改善，進行了供應商結構優化，在完善採購成本管理的同時，增強了採購供應管理，使供應能力得到持續有效提升。
（四）通過16949體系認證，深化3824質量專項攻關，導入質量管理新方法和新理念，產品質量改善成果顯著
2019年通過IATF16949認證現場審核，通過導入新品APQP、DFMEA質量前期策劃，運用控制計劃、防錯思路來過程策劃，深化3824質量工具應用，推進IQS系統，優化供應商，大幅提升實物外觀質量及感知質量，發動機、電器、整車平臺專項改善明顯。
（五）持續重視研發系統的建設
利用公司研發中心的雄厚實力，結合國際研發中心的外延優勢，利用外部資源，公司產品研發能力得到有效提升。2019年公司通過資源整合優化，大力推進平臺化建設，建立了踏板動力平臺、跨騎車動力平臺、整車平臺以及電摩平臺。研發部門參與國家強制性標準起草和國內行業的評比工作，專利及高新技術儲備成果顯著。2019年共申請67項專利，其中：發明10項，實用30項，外觀29項，其中儲備高新技術為40項。
（六）持續改善公司經營管理
通過持續夯實基礎管理，經營成果持續顯現。
1、優化組織架構，完善組織體系；全面開展定崗定編、職責體系建設、幹部生命週期管理等，完善績效考核體系，完善人力資源管理體系。
2、優化內部流程及流程監控，提高公司流程使用效率，促使制度落地、決策效率提升。
3、持續推進企業文化建設，推進奮鬥者文化、對標文化、問題文化、合規文化等基因在企業的凝固。
4、持續開展元動力工程，切實為員工辦實事，提高員工滿意度，有效增強員工凝聚力，提高員工滿意度，調動員工工作的積極性和主動性。
5、財務管控著實有效。公司高度重視應收賬款回籠，全年未發生大額應收賬款呆壞賬。
6、信息化建設為企業管理助力，PDM、SAP、MES、QNS、SRM、DMS、OA系統的深入推進應用，為公司發展提供了有效幫助。
7、強化責任落實，切實抓好安環工作，創建安全文明工廠。
8、切實加強內部審計和合規運營管理工作，通過業務、合規、審計的三線聯動，保障公司經營合規有序。
9、重視創錢江黨建品牌，建活力和諧企業。
二、核心競爭力分析
公司具有較強的核心競爭力，主要體現在人才隊伍、技術進步、研發製造、質量控制、營銷網絡、品牌等方面。
（1）公司擁有一流的決策團隊，董事會成員具有豐富的戰略、投資、管理等工作經驗，高管團隊具備豐富的經營管理經驗且隊伍穩定，形成了一支具備優秀決策能力、管理能力及執行能力的專業團隊，是公司轉型升級及後續深化改革的堅實基礎；（2）公司擁有較高的研發優勢和技術優勢，建有包括動力總成研究院、整車研究所、電氣研究所、人機工程研究所等專業研發機構，通過自主創新、合作開發、引進消化等多種方式進行技術改造、技術創新，具備了包括原創造型、發動機及變速箱、電氣及智能化控制等優秀的設計能力；
（3）公司具備多年沉澱的、先進的機械製造經驗，具備較強的高端機械加工能力；
（4）公司一貫重視產品的質量控制，建立了完善的質量保障體系，對生產全過程進行有效的質量控制，使公司產品具備持續的質量優勢；公司建立了廣闊的營銷網絡體系，覆蓋國內外區域，擁有較強的合作伙伴，通路順暢；
（5）公司擁有國內知名品牌“錢江”、歐洲百年品牌“benelli”等國內外消費者廣泛認同的品牌，並持續推廣。
報告期內，公司的專利、非專利技術、土地使用權等持續穩定。
三、公司未來發展的展望
（一）行業格局和趨勢
2019年我國摩托車工業產銷處於穩中有升的走勢，產品結構持續優化，出口小幅下滑。根據中國汽車工業協會統計分析，1-12月，二輪摩托車產銷1543.02萬輛和1519.38萬輛，同比增長10.48%和8.87%。
1、國內行業形勢
受國四切換逐步完成、部分符合標準的超標電動自行車納入摩托車管理、以及《車輛購置稅法》實施、150ml及以下排量摩托車、電動摩托車免徵購置稅等等因素影響，摩托車行業產銷量逐漸恢復，下半年產銷結束下降趨勢而呈較快速度增長。
據統計分析，2019年跨騎車產銷840.69萬輛和828.35萬輛，同比增長1.62%和0.56%，銷量佔兩輪車的54.52%，與上年相比下降了4.5個百分點；踏板車產銷465.25萬輛和457.01萬輛，同比增長41.03%和38.1%，銷量佔兩輪車的30.08%，與上年相比提高了6.4個百分點，彎梁車產銷237.08萬輛和234.01萬輛，同比下降1.01%和2.86%，銷量佔兩輪車的15.4%，與上年相比下降了1.9個百分點。
踏板車的增長主要是由於電動摩托車的增長所拉動，根據中國汽車工業協會預計，在未來踏板摩托車佔兩輪摩托車的總量將可能超過40%。由於城市通勤代步需求的增長，以及快遞行業的快速發展，使踏板摩托車具有很大的發展潛力，尤其是電動摩托車，在城市中有巨大的需求潛力，是摩托車行業發展的新增長點。目前80%的電動兩輪摩托均屬於踏板車，電動踏板摩托車的大規模進入市場，對燃油踏板摩托產生了一定的替代效應。
另外，隨著人們生活水平的提升，我國摩托車休閒文化產業逐步形成。摩托車市場最突出的一個變化是休閒娛樂車型的增多，主要以250ml及以上車型為主，外觀設計、科技感及體驗感均更強。2019年250ml車輛產銷為115.40萬輛和114.24萬輛，同比增長22.54和21.04%；250ml以上（不含）車輛產銷為18.08萬輛和17.72萬輛，同比增長66.48%和67.17%；250ml及以上車型總銷量為131.97萬兩，佔二輪摩托車總銷量的8.69%，較上年提升了1個百分點。隨著摩托車休閒文化產業快速發展，我國250ml及以上大排量摩托車市場仍有很大的發展空間。
總體上看，各項政策的出臺，對於摩托行業回暖會起到積極的作用；各種與互聯網、智能化、新能源以及與休閒、運動、旅遊緊密聯繫的創新概念層出不窮，這也為傳統摩托行業的未來打開了多種可能。公司作為具備深厚積累的摩托車企業，早已深耕的大排量摩托車和佈局的電動車，將是公司重返歷史輝煌的重要契機。
2、國際市場形勢
2019年，受世界經濟深度調整，全球經濟放緩的影響，摩托車出口形勢嚴峻，出口數量和金額總體在低位徘徊。據統計，2019摩托車生產企業產品出口金額為48.04億美元，同比下降2.76%，其中摩托車整車出口712.48萬輛，同比下降2.52%，降幅比上年略有收窄。
由於國內市場的擠壓，國際市場成為諸多摩托車生產企業的主要增量來源，摩托車企業對出口的依賴性進一步增強，國外政治經濟形勢的變化對我國摩托車行業影響較大。2020年可能要面對世界格局加速演變，全球風險點增多的局面，同時，貿易保護主義抬頭增加了世界經濟增長的不確定性，世界經濟的健康發展可能面臨阻礙，海外市場整體存在較大變數。但東南亞、非洲、南美等新興市場的巨大容量，仍是出口市場的爭奪焦點。從近年數據來看，休閒娛樂大排量摩托車出口增速明顯，這也成為國際摩托市場的競爭高地。公司對東南亞、歐洲等市場的開拓和穩固，以及大排量摩托車的品牌、技術優勢，將為公司國際市場的發展帶來良好的可能性。
（二）公司2019年戰略和計劃
2020年主要圍繞“變革渠道，打造精品，高效運營”整體思路，推行多品牌共平臺戰略，抓住大排量市場快速成長契機獲取發展紅利；提升踏板等常規重點產品競爭力；加速電摩產品及市場佈局；提高運營效率，完善價值評價和分配體系，確保全年目標超額實現。
1、市場營銷方面
國內市場：落地“多渠道、多品牌、共平臺”整體戰略，強化公司在大排量市場領域領先地位，同時在踏板車、新能源產品上發力，提升常規產品的市佔率；推行精細化管理，為銷售目標達成提供保障。
（1）重塑錢江常規車品牌，打造各車系爆款產品；
（2）保持並推動貝納利品牌上揚勢頭，帶動並重塑新錢江品牌；
（3）加強傳統渠道建設，持續推進傳統渠道升級與擴張；
（4）傳統渠道之外，積極探索和推動新渠道、新模式；
（5）電動產品實施多品牌跨界合作戰略，開創錢江電摩產業新紀元；
（6）加快市場情報體系建立，完善產品規劃與輸入；
（7）加大力度，進一步推進售後服務體系建設與售後服務水平提升；
（8）推進營銷管理體系2.0建設：更全面、更深入、更高效。
國際市場：堅持“多品牌、多渠道、共平臺”戰略，搭建自主貿易體系，形成自主外貿與代理外貿雙軌並行，通過公司外貿的總體統籌，資源共享，渠道互補，實現代理外貿突破瓶頸，自主外貿逐漸成長。
（1）以品牌為中心，聚焦產品和市場，逐步提升團隊業務能力、管理能力和服務能力；
（2）梳理市場及品牌定位、外貿業務管理、產品規劃、訂單管理，加強自主外銷體系建設。
2、全面推進產品共平臺建設。
3、打造高效、靈活、準時的運營管理體系。
（1）通過項目管理推進，提高公司新產品QCD競爭力；
（2）打通訂單及交付全流程；
（3）努力推動產能建設與工藝提升。
4、堅持質量領先策略，五年內成為行業第一。
（1）嚴格控制新品質量；
（2）生產過程標準化，提升過程質量；
（3）強化供應商管理，系統改善供應績效；
（4）提升市場質量及服務質量；
5、以核心業務流為牽引，提高業務運行效率。
6、持續深化快樂經營體建設，實現員工個人價值與團隊經營目標雙贏。
7、落實人才戰略，打造一流團隊力。
8、規範運行HSE管理體系，保障公司安全生產。
9、加強自主開發和運維能力建設，提高信息化程度，保障業務順利開展。
10、用好上市公司平臺，支持公司做大做強做優產業鏈。
11、強化風控體系建設，確保公司健康有序發展。
（三）可能面對的風險
1、宏觀經濟風險
全球經濟增長放緩，貿易保護主義抬頭，經濟仍存在下行壓力，居民消費意願下降，可能會對市場擴張和產品銷售產生一定的壓力。公司將採取系列手段，包括調整產品結構、擴展品類、加大新品及符合潮流的元素投放，促進銷售。
2、貿易政策變化及地緣政治風險
外銷佔有公司業務較高的比重，如果未來主要出口國家（地區）對國內摩托車產品的進口貿易政策、產品認證制度等發生變化，或發生地緣政治風險，可能會對特殊地區的業務產生一定的風險。公司將秉承穩健、合規經營的原則，緊跟目的市場政策變化，適時做出應對。
3、匯率變動風險
匯率波動幅度較大時，不僅會影響公司出口業務的正常進行，還可能對公司造成匯兌損失。針對該風險，公司將加強對匯率的研究分析，適時調整經營策略，並通過開展遠期外匯交易業務等措施，穩定出口業務和最大限度避免匯兌損失。
4、成本風險
原材料成本及人力成本在公司生產成本中佔有較大比例，大宗原材料採購價格的大幅上漲，以及人員薪資、福利水平的整體上漲，將對公司經營業績造成較大影響。公司將持續通過推進精益生產、提高自動化水平的方式，精員增效，攤薄成本風險。
5、客戶違約風險
客戶應收賬款可能發生逾期，導致應收款逾期的風險。針對該風險，公司將加強應收賬款的管理，並嚴格控制發運前置程序的審查，同時加大出口信用保險的辦理力度，從而控制風險。
