FX168財經報社(香港)訊 週三(10月17日)市場風雲疊起，重大事件接踵而至。儘管特朗普多次批評美聯儲升息，但最新的會議紀要顯示美聯儲決策者仍專注於自己的議程，忽略特朗普“嘴炮”壓力，美元持續攀升，與此同時，美國財政部也頂住特朗普壓力，其半年度匯率報告沒有把中國列為匯率操縱國，這擴大了美元的上漲空間。另外，意大利預算問題和脫歐峰會取消重挫歐系貨幣，這進一步強化了美元的升勢。儘管美元再次煥發活力，但分析師警告不要追高；與此同時，黃金週三表現優異，盤中堅守住1220重要支撐位，有望再起一波升勢。
週四(10月18日)亞市早盤，美元繼續守在一週高位附近，現貨黃金則繼續徘徊在1220關口略上方，本交易日無重大數據公佈，市場可適當關注美聯儲金融監管副主席夸爾斯的講話。
上日行情回顧
利好接踵而至 美元大漲逾50點、黃金死守1220
週三(10月18日)市場大事不斷，而背後最大的贏家無疑是美元，大輸家則非歐元莫屬。
儘管特朗普加大了對美聯儲升息的批評，但最新美聯儲會議紀要顯示美聯儲決策者仍一致認為需要進一步加息。多數官員預期利率最終將升至中性利率上方。
紀要顯示，每一位決策者都支持美聯儲在9月加息。這展現出的一致性可能會提振人們的預期，即美聯儲將在12月進行今年第四次加息。
儘管會議紀要沒有提到特朗普的任何批評，但關於進一步加息的信息表明，決策者並未被特朗普的講話所嚇倒。
根據CME Group的FedWatch工具，利率期貨走勢目前顯示，美聯儲在12月升息的可能性為78%，高於會議記錄發佈前的77%。明年可能還會有兩次加息。
分析師稱，目前，美聯儲已表明立場，儘管總統對美聯儲利率決策方面的壓力不斷加大，但他們仍專注於自己的議程。
紀要公佈之後，美元指數小幅上漲，在95關口上方進一步攀升，最高觸及96.57，創出三週最大漲幅，不過這背後還有其他利好因素。
（美元指數日圖 來源：FX168財經網）
美國財政部半年度匯率報告：美國財政部在週三公佈半年度匯率報告，沒有宣佈中國為匯率操縱國，避免了貿易戰的升級。與此同時，保持外匯監控名單保持不變：中國、日本、韓國、印度、德國和瑞士。
美國財政部的決定與美國總統特朗普對中國的公開指責形成反差。特朗普曾多次指責中國操縱人民幣以獲得貿易優勢。
在美國財政部未將中國列為匯率操縱國後，離岸人民幣基本持平。
瑞信全球外匯交易策略主管Shahab Jalinoos隨後表示，雖然市場對美國財政部未將中國列為匯率操縱國反應冷淡，但這應該有助提高新興市場的風險偏好。
意大利預算：歐盟預算專員Guenther Oettinger表示，歐盟委員會“非常有可能”拒絕意大利的2019年預算計劃，因為它不符合歐盟的預算規則。
意大利民粹主義執政聯盟本週早些時候向歐盟提交了預算草案，正在等待歐盟委員會的初步評估。政府預測明年赤字為GDP的2.4%，是此前政府預測的三倍。增加赤字將有助於減稅、降低退休年齡和補貼窮人。
在FOMC會議紀錄引領美元反彈的情況下，意大利預算問題強化歐元當前空頭前景，歐元一度失守1.1500關口，目前徘徊在該關口附近。
（歐元/美元日圖 來源：FX168財經網）
英國脫歐：此次歐盟峰會沒有就脫歐達成一致協議，歐盟官員稱，歐盟領導人取消11月17日舉行脫歐峰會的機會，同意若歐盟首席脫歐談判官巴尼耶稱已取得決定性進展，再召開脫歐峰會。
隨後英國政府官員表示，首相特雷莎梅告知其他歐盟領導人稱，我們可以取得建設性的進展，始終有信心能得到好的結果；在最後階段需要雙方的勇氣、信任和領導力。英鎊/美元在盤後交易中承受更大壓力，一度跌破1.31關口。
（英鎊/美元日圖 來源：FX168財經網）
值得注意的是，一些市場分析師警告稱，不要追高美元，稱全球金融狀況似乎正在收緊。
近幾周來，貨幣市場上衡量離岸美元流動性的歐元、日圓和英鎊交叉貨幣基差互換(CCBS)有所擴大，表明美聯儲加息削弱了海外美元的可獲得性。
摩根士丹利策略師表示：“風險謹慎是有必要的。取代美聯儲流動性的代價是美國以外地區流動性狀況的收緊。”
週三受美元持續攀升影響，黃金小幅承壓下挫，上日最低觸及1220.50，尾盤仍收於1220關口上方。
（黃金日圖 來源：FX168財經網）
“美聯儲會議記錄暗示進一步升息是一個鷹派的聲明，加息通常意味著金價走軟。“RJO Futures高級市場策略師Bob Haberkorn表示。
OANDA駐新加坡亞太交易主管Stephen Innes表示：“最新的黃金多頭有些緊張，因為他們沒有在有利的價位買入。他們幾乎在頂部買入，我們看到有些人結清倉位。”
不過黃金交易所交易基金的持倉連續六天增加，這是近六個月以來最長連續增長，因投資者面對貿易戰疑慮和中東正醞釀的政治危機而尋求避險。
黃金後市展望
ActivTrades首席分析師Carlo Alberto De Casa表示，如果黃金守住1,220美元，“或再起一波升勢，並可能結束本輪長期看跌趨勢”。
世界黃金協會（WGC）在週三發佈的報告中表示，國際貨幣基金組織（IMF）關於全球風險較高和增長放緩的經濟報告凸顯了黃金在投資組合中的重要性。“市場自滿是一個很大的風險，可能有助於提振金價走高。”
據彭博報道，目前黃金淨空倉為2001年4月以來最大的淨空倉規模，加大了金價反彈的可能性。
報道指出，上一次對沖基金長期處於淨空頭時，金價就因空頭回補而飆升了近10％。另外，考慮到黃金ETF持倉從減持轉為增持、技術面上突破100日均線及黃金與美元的相關性在近幾個月減弱這些因素，金價的漲勢可能還沒結束。
不過Metals Focus卻認為黃金未來幾個月金價可能很難有太大的後勁。不過它也指出，在2019年的某個時候，隨著美元失去部分強勢，金價應該會出現上漲勢頭。
Metals Focus表示，2018年的大部分時間，專業投資者要麼避開貴金屬，要麼建立空頭頭寸。這是宏觀經濟形勢發展的結果，美元受到美國進一步收緊貨幣政策的提振，越來越多的人認為美聯儲將更加鷹派。黃金傾向於與美元反向移動。
Metals Focus表示，2019年黃金的情況將慢慢好轉。“由於美聯儲升息的路徑相當明確，且已經反映在價格中，因此美元升勢能否持續存在疑問。”
校對：Sarah
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