存儲,漲價在即?

相關標的:兆易創新(603986)、北京君正(300223)

2018年中美之間的高科技戰爭激化,去年(2019年)日韓貿易戰爭爆發!而且,即將召開東京奧運會的今年(2020年)疫情在全球蔓延。可以說每年都在發生直接打擊半導體行業的天災(還有“人禍”),真想說一句“唉!適可而止吧”!

在半導體行業,自正式迎來大數據(Big Data)時代的2016年以來,存儲半導體市場就開始了爆發式地增長。然而,佔據PC處理器(Processor)約80%份額、服務器處理器(Sever Processor)約96%份額的美國的英特爾於2016年未能成功啟動最尖端的10nm(Nanometer,納米)工藝,因此,引起了世界範圍內的處理器供給不足的問題。

因此,原本生產的用於PC和服務器的DRAM、NAND等存儲半導體“氾濫”於市場,引起了市場價格的暴跌,因此,在2018年的第3季度爆發了“存儲半導體泡沫(Memory Bubble)”,2019年也成為了存儲半導體大蕭條的一年!(如圖1)

存储,涨价在即?

自2019年的第三季度開始,存儲半導體就開始出現了復甦的兆頭。但是,從每種存儲半導體的出貨金額來看,NAND的出貨金額增加、出現恢復徵兆,但是,DRAM的出貨金額下跌、且基本持平(如圖2),而就在此時,疫情開始爆發。

存储,涨价在即?

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