（一）
【財務造假與報表之間的互動關係】目前上市公司財務造假基本上都是圍繞虛增利潤來做文章，財務造假必然經歷以下 3 個過程：1.虛增利潤；2.虛構現金；3.虛增資產。用一句話來說，如果虛增了利潤(利潤表)，就無法產生真實的現金流(現金流流量表)；造假者就會通過虛增資產(資產負債表)來掩蓋這部分利潤。
胖子和羊：如果可以同時產生真實的現金流呢？
不與生意人打交道：有現金流就不會虛增了。
瘌隆賽大腿_張：每天進步一點點，多謝馬老師。[作揖]
（二）
有些上市公司利潤連年增長，看上去很完美，但經營性現金流淨額卻長背離，甚至為負數。這時，就值得懷疑這些利潤中含有大量的水分。這些虛增的利潤藏在了應收賬款、預付賬款、存貨、在建工程和固定資產等資產中 ，讓這些資產中也含有大量的水分，以掩蓋這些虛增的利潤。“賺”了好多利潤，兜兒裡卻沒錢。不過，如同康美藥業這種企業，甚至乾脆將虛假的利潤藏在虛假的貨幣資金中，真是膽大包天啊。
if_有如果：那如果真出現您說的那樣，股東或法人把公賬的錢轉到私戶，怎麼做賬，或怎麼避免呢？
路曉華0724：司內資產轉移至司外，買資產啊！天價買。
馬靖昊：別忘記了併購的商譽，可以說，商譽已成為套取資金的黑洞，比利用“在建工程”、“固定資產”等科目套取資金更為瘋狂。
（三）
預付賬款、預收賬款的有無及多少代表著公司在產業鏈中的話語權，預付賬款越少、預收賬款越多代表公司在產業鏈中的話語權越強。反之，預付款越多、預收款越少則話語權越弱。預付款可以用來藏匿虛增的利潤，因為虛增利潤，一般也要虛增現金，這些虛增的現金可能就是公司與“關聯方”共謀提供的，它最終還是要還回去的，因此，就通過預付賬款支付出去。比如康美藥業近幾年的預付賬款幾乎連年增長，
在正常情況下別說是預付，即便是正常要付的款項也是要一拖再拖的，試想一下康美藥業居然有這麼多的預付賬款真是不可思議。後來，就證實了康美藥業在這些年一直在做假賬，甚至貨幣資金項目都造假。（四）
如果你發現一家上市公司存貨增加、存貨週轉率不斷下降的同時，其毛利率卻上升，且多年如此，基本上可以懷疑這家上市公司做了假賬，原因為存貨與毛利率呈負相關關係。一般存貨增加多數是因為貨不好賣，相應的存貨週轉率降低，銷售遇到阻力，產品競爭力下降，在這種情況下公司為了挽救頹勢一般會進行降價銷售，毛利率也會相應下降。
酒色財氣小神仙：贊，專業有力量
市值風雲：然後找個機會，一次洗掉，比如歐菲光直接用存貨減值給沖掉了。還有堪稱狼人的上市公司，把倉庫點了，燒個一乾二淨，清清爽爽。
（五）
【如何判斷上市公司固定資產是否造假】上市公司為了掩蓋虛增的利潤，往往會通過應收款、存貨、在建工程、固定資產來消化這部分利潤，讓它的增長顯得合情合理。那麼，如何來判斷它是否利用固定資產這個項目來造假呢？比如某上市公司好像吃了啥仙藥，三年內淨利潤翻了接近4倍，它的固定資產週轉天數每年都在上升，遠比同行醫藥公司高得多。而且在數額上，它的固定資產居然和一家在營收上比它大6-8倍的同行業公司差不多，難道它的固定資產在生產上就這麼不賣力，你說奇怪不奇怪。
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