為什麼我總是虧錢？
你天天打板，你經常抓到漲停板，所有 熱門股都有你的名字，可是一天到頭下來沒賺錢，甚至虧錢；你知道所有技術指標，你知道會畫奇奇怪怪的圖形，你知道黃金分割，你知道斐波拉契數列，你知道很 多我都不知道的；你知道所有勵志故事的名字：龍飛虎，瑞鶴仙，炒股養家，你渴望與他們一樣出人頭地，可是你現在越來越沒有信心，隨著時間的推移，除了年齡 的增加，資金不見變化；你知道所有股票的名字，可是沒有人知道你的名字；你初入股市鬥志激昂，後來逐漸喪失信心，再後來想離開這個鬼地方，你陷入巨大的彷 徨苦惱；你總在沒有星空的夜默默流淚，可是那些苦楚羞於找人提及，你總是追尋的你的夢想，可總留下孤獨的自己；
回答你自己：為什麼我總是虧錢？
回答你自己：為什麼我總是虧錢？
回答你自己：為什麼我總是虧錢？
對不起，我對你的答案一點興趣也沒有。別人也一樣。
認清自己
我想大部分人聽說過關於股市的一個理論：8虧1賺1平，其實在我的理解看來，這個說法是錯誤的，應該是1個人賺了99個人的錢。對不起，股市就是這麼殘酷。
朋友，請明白自己的處境。想要一夜暴富，想要輕輕鬆鬆成為一方遊資的朋友，請你再深刻地評估一下自己。
超短線的基本功
1熟悉接近3000只股票：代碼，名稱，公司業績，概念，主營業務，歷史股性，等等等等；
２會看龍虎榜，熟悉實力遊資席位（我的弱點之一）；
３看得懂新聞，公告，學會從公告新聞中挖掘機會；
４每天覆盤
2小時+,盯盤4小時，不斷預測驗證反思，不斷重複這個過程＋
５操作有計劃，不做隨手交易
６機器人，操作上毫無感情
什麼是交易系統？
很多投資者說到交易系統可能很快便會想到在哪裡買入，在哪裡賣出，這其實就是前面談到的技術信號，及入市和離市信號，將交易系統和技術信號進行了混淆。
而真正的交易系統應包括三個部分：行情研判、資金管理、交易策略，這三者應是有機結合的整體，缺一不可。很多投資者正是因為沒有一套完善的交易系統，不知道如何進行資金管理，採用何種策略，只注重買點和賣點，即使這種買賣信號成功率較高，最終還是無法擺脫虧損的結局。
（A）行情研判
它是為交易策略和資金管理服務的，拋開了這一點，任何行情研判都沒了目標，都無法設立標準，也沒有了實際意義。筆者強調的是行情研判，研判包含了預測，但不僅僅是建倉前預測，還包括建倉後的跟蹤評判，筆者甚至認為這一點的重要性要高於建倉前的預測。
行情研判需要回答三個問題：
1、什麼樣的情況下進場交易？答案必須是清晰明確的，可以是一個精確價位，也可以是一個明確的區間。一般來說，不管投資者採用的是什麼分析方法，其進場信號的類型大概可以分為兩種：1）順勢交易型，這一類投資者選擇的最初的進場信號是區間或高低點的突破。口頭禪：順勢而為。2）逆勢交易型，這一類投資者的最主要的進場信號是行情末端的拐點，或者是經過測算的目標點位。口頭禪：低吸高拋。這是兩種完全不同的分析研判思路，採用哪一種都可以，但最好不要在交易中來回切換思路！
2、什麼樣的情況下離場？離場包含了三層意思：１）離場是因為行情的發展變化不符合投資者的持倉標準；２）離場是為了止損和止盈；３）離場的動作應該是積極主動的。行情研判必須清晰明確回答這個問題，相對於第一個問題來說，這個問題容易被忽視，也正因為如此，這個問題更重要。什麼樣的情況下進場，是由在什麼樣的情況下可以離場決定的。
3、能否給資金管理提供唯一的、明確的、可執行的依據？
（B）資金管理
資金管理的意義：
1.是為了在市場上生存下來，且生存得足夠久。為了生存，我們必須將虧損限於小額。這個“小”是一個相對的概念，雖然每個人理解不同，但應該是我們在交易過程中的絕對的追求，因為我們無法預料會連續出現幾次虧損，我們只能控制每一次虧損都是小額。
２.獲利是交易的最終的追求，只有獲利才能彌補止損，才能最終獲得利潤。套用投資大師的話：將虧損限於小額，讓利潤奔跑。正是這個要求，決定了行情研判需要回答的第三個問題：行情研判必須可以測算出盈虧比例，否則說明行情研判有缺陷。
需要強調的是，由於我們不知道自己會連續虧損幾次，所以一旦持有的頭寸開始盈利要積極持有。這包含兩方面的含義：
1.我們無法知道當下是不是已經獲得最大盈利，只有盈利開始出現回撤，我們才可以知道哪個位置是最大盈利點位，即便是一個精於測算量幅的投資者。因為有些行情的變化是會跨越時間級別的，比如日線級別的行情演化成了周線級別的行情，所以有了盈利。只要我們的持倉標準還在，不妨持倉更堅決一些，切不可無原則地“見利就跑”。
2.很多行情展開初期會出現反覆，也有的行情初期直接V型反轉，也有的可能在反覆震盪後會選擇向下，這些信號都需要在後市覆盤才能看出當時的走勢，這種不確定性就對我們的實戰操作造成很多困難，所以在這種不確定的初期走勢，控制資金或許是一種折衷的無奈之舉，也是唯一的合理應對措施。
總之，“知止而後有得”，“量力而為”。資金管理不管怎麼強調都不過分，筆者認為這是成為一個合格投資者最重要的核心環節，而往往卻被普通投資者所忽視。
資金管理是所有交易環節中最個性化的一個方面，體現出了投資者自己性格的各個方面，沒有好壞區分，適用為美。下面簡單談談構建資金管理模塊的大概思路：對自己所能承受的保證金最大虧損制定一個明確的額度，結合投資週期的長短，將總的虧損額度作為最寶貴的“資源”合理分配。這麼做不僅僅是在強調將虧損額度量化，便於提高執行力，更重要的是，強化了一種理念：再多的資金如果管理不善，也會有虧完的一天！
有了上述額度的量化，投資者很容易明確在每次交易中，或者每個時間週期中可以動用的“虧損資源”。很多人將所有投資保證金比作“子彈”，我認為應該將自己的虧損額度比作“子彈”更貼切，子彈打出去是收不回來的，但是為了獲取“獵物”我們又必須打出“子彈”，虧損額度用完了，就應該停止交易。
行情研判模塊和資金管理模塊相互結合可以測算出一個合理、明確的虧損額度，這個過程有助於提高執行力。
（C）交易策略
這是最靈活的一個環節，也是最見功夫的一個環節。在此環節中，許多投資者忽視了一個問題：行情的節奏感。制定一個適當的交易策略就是為了準確地踏住行情的節奏。節奏沒塌好，指數上漲你也可能虧損，不同的人操作同一支股票，結局也可能是天壤之別，別人賺錢，你卻虧損。交易策略需要解決以下三個問題：
1.進場時機。在確定自己交易的時間級別之後，該怎麼看待自己的入場信號？比如：對於一個日線級別的交易者來說，在整個交易日中，如果是做突破的投資者，遇到開盤跳空突破關鍵價位時，是進場還是不進場？盤中回撤到關鍵點位以內，進場的單子該不該離場？為了避免這些問題，日線級別的交易者或許應該在快收盤的時候根據信號進場，過濾掉日內的信號。這樣做可能會錯過一些盈利空間，但是可以迴避日內波動帶來的不必要的止損動作，趨利避害。作為期貨投資者應該將避害放在前面。這裡只是舉了一個例子，並不是說這樣做是唯一的或者最好的方法，投資者應該對自己的交易進場時機有個明確的標準，以便執行。
2.如何應對行情突發事件。這是一個非常重要的問題。對於突發事件，一定要有積極的應對措施，不管突發事件是不利的還是有利的。很多投資者認為，突發事件雖會引起行情的異常波動，可以加速一波趨勢行情，或者減緩一波趨勢行情，但大多改變不了行情的趨勢。既然是“突發”，無從預測，索性不去考慮。顯然這樣的觀點有點消極。政府一直在積極號召各行各業建立“預警機制”，期貨投資者也應該建立“預警機制”，最大程度地確保交易策略的順利實施。否則會被突發事件打亂節奏，盲目進場或被動離場。
3.加減倉位，平滑心態。我一直不相信有投資者能面對行情的漲漲跌跌、資金的盈盈虧虧，可以做到真正的心如止水。都說人性的兩大弱點——貪婪和恐懼。筆者認為，克服弱點應該從尊重弱點開始，弱點與生俱來，時時刻刻都會發揮作用，我們無法擺脫。但是我們可以制定明確的交易策略，通過加減倉位，來平滑或者衝抵盈虧波動對人性弱點的考驗。
加減倉位的大概原則：虧損頭寸只減倉，不加倉；盈利頭寸加倉要按照事先設定好的經過測算的比例執行。需要說明的是，這只是一個大概原則，不是唯一標準。
交易系統是一個整體，各個模塊是有機組合，不是簡單疊加，好的交易系統不會突出某一個模塊，而是通盤考慮、同步建立的。這很像中醫理論中強調的“中”、“和”的思想，中醫認為：人只要做到了“中”、“和”，就不會生病。好的交易系統的每一個細節都是全息的，都可以反映出整個系統的目標、原則、技巧等等所有信息。
人最難做到的是瞭解自己，正確地評價自己。交易方法可以學，但在學習方法的同時，一定要結合對自己的分析和了解。適合自己的方法才有可能成為最好的方法。
炒股禁忌
1、焦躁
急噪必敗,爭先恐後,怕趕不上車,好不容易攀上車門,一遇到大震盪,又會不幸地掉下去,掉下去之後,短時間是爬不起來的。要注意今天股市有好的行情,明天或後天還會有,所以不要太急,心急是不能吃熱粥的。
2、慾望無止
投資人想獲取投資收益是理所當然的,但不可太貪心,有時候,投資者的失敗就是由於過分貪心造成的。有利都要,寸步不讓。股票市場上這種貪心的投機人,並不少見。他們不想控制,也不能夠控制自己的貪慾。每當股價上漲時,總不肯果斷地拋出自己手中所持有的股票,總是在心裡勉勵自己：一定要堅持到勝利的最後一刻,不要放棄有更多的盈利機會！這樣往往就放棄了一次拋售股票的機會。每當股價下跌的時候,又都遲遲不肯買進,總是盼望股價跌了再跌。這些投資人雖然與追漲、追跌的投資人相比,表現形式不同,但有一個共同之處,就是自己不能把握自己。這種無止境的慾望,反倒會使本來已經到手的獲利事實一下子落空。他們只想到高風險中有高收益,而很少想到高收益中有高風險。因此,有如下格言可鑑："空頭,多頭都能賺錢,唯有貪心不能賺。"所以勸君莫貪心,不要老是羨慕他人的幸運,應相信分析,相信自己對企業,經濟形勢以及大勢的判斷而果斷行動。美國股市上也有名言：多頭和空頭都可以在華爾街證券市場發大財,只有貪得無厭的人是例外。
3、把股場當賭場
具有賭博心理的股市投資者,總是希望一朝發跡。他們恨不得捉住一隻或幾隻股票,好讓自己一本萬利,他們一旦在股市投資中獲利,多半會被勝利衝昏頭腦,象賭棍一樣加註,恨不得把自己的身家性命都押到股市上去,直到輸個精光為止。當股市失利時,他們常常不惜背水一戰,把資金全部投在股票上,這類人多半落得個傾家蕩產的下場。所以,股票市場不是賭場,不要賭氣,不要昏頭,要分析風險,建立投資計劃。尤其是有賭氣行為的人買賣股票一定要首先建立投資資金比例。
4、專揀便宜貨
高價入市當然會給投資者帶來不理想的後果,但一心一意想買價格低的股,有時不見得就一定有好的收益。"便宜的東西,往往不是好貨",當然也有例外。在股票市場中,有很多投資者持有這種"嫌貴貪低"心理,只想到要買進一些價錢便宜的股票,而不考慮買入那些價格會大幅度上升的股票,認為這種投資風險太大,殊不知,風險與收益是成正比的關係。貪低入市的結果往往使他們手中持有的股票,成了永遠拋售不出的蝕本貨。
5、猶豫不決,怡誤戰機
一些投資人事先已經訂好了投資的計劃和策略,但步入現實的股票市場時,卻被外界的環境所左右。例如,投資者事前已經發覺自己手中所持有的股價起高,是拋出股票的時機,同時也作出了出售股票的決策。但在臨場時,聽到他人你一言我一語與自己看法不同的言論時,出售股票的決策馬上改變,從而放棄了一次拋售股票的大好時機。或者,投資者事前已看出某隻股價很低,是適合買入的時候,並作出了趁低吸納的投資決策。同樣地,到臨場一看,見到的是賣出股票的人擠成一團,紛紛拋售股票,看到這種情景,他又臨陣退縮,放棄了入市的決策,從而失去了一次發財的良機。還有一種情況是,事前根本就不打算進入股票市場,當看到許多人紛紛入市時,不免心裡發癢,經不住這種氣氛的誘惑,從而作出了不大理智的投資決策。還一些人又是一直要等到更便宜,更實質的股票,幾乎認為目前所有的股票（即使是在大勢上漲時）也不值得購入。應更廉價才可以入市。於是乎,越等價越高,越等越不敢入市。結果是股價翻了幾倍,他卻白等了全過程。錯誤地分析形勢和錯過買賣時機,這兩種錯誤是密切相關的。正由於錯誤地估計了形勢,投資者往往會坐失良機。政治、經濟形勢的變化以及企業經營成果經常會給股市帶來影響。因此,在投資股市時,不能光重視股市動態,而且還要密切注視當地和國際政治和經濟形勢以及企業經營成果的動向。把對形勢的估計和對股價走勢的技術分析結合起來。這樣才能及時捕捉買入或賣出信號。作出該買時買,該賣時賣的實際行動.
中國股市本來就是一場零和遊戲：
遊戲中的角色：
1、機構投資者
機構投資者可以叫做莊家。一般機構投資者並不是一個人在操作，他們是一個團隊，有各自明確的分工，有著特別大的資金量，可以左右股價的走勢，他們可以長期潛伏起來通過各種操作手法吸取散戶低價的籌碼，沒有人知道他們的成本是多少，很多散戶就是由於看到把自己手裡的低價籌碼給賣掉之後股價反而開始不斷拉昇而追悔莫及。
2、遊資
遊資就是常年混跡於各大龍虎榜的較大規模的資金團體，遊資可以是一個比較有錢的人，也可以是一個團隊，這樣的團體一般會挑出市場上最熱門的板塊兒用幾個連續的漲停板打造出一隻龍頭，用連續的漲停效應吸引散戶不斷跟進，不過你永遠也猜不到他們成本是多少，打算什麼時候拋貨，市場上流傳著這樣一句話：拋貨之日，斷頭之時。
3、投機型中小散戶
像是這種投機型的中小散戶是這個市場裡最普遍存在的。他們並沒有可以左右股價的龐大資金，但是也不滿足於一年只有一點點的收益，他們想要賺快錢，越快越好，越多越好，聽信了無數“磚家”的建議，到處去打聽小道消息，專門跟著上面的遊資一起炒作最熱門的妖股，一天賺了不少會覺得揚眉吐氣一副自己多了不起的樣子，如果不幸成了接盤俠又會跳腳罵娘，不知止損，只會像殺紅了眼一樣去籌集更多的資金覺得自己的下一隻票一定能賺回本。如果上面情況有一大半對你來說都很貼切，那麼恭喜你，你已經得了一種叫做“賭博妄想症”的病。
對此我只能說：“施主，苦海無涯，回頭是岸。”
4、投資型中小散戶
對於他們來說市場是應該被敬畏的，不輕易涉水是他們的基本原則。他們可能只佔了整個市場不及10%的份額，可是這類投資者往往成了市場最大的贏家，他們的投資收益可能會超過80%的同胞。這類投資者並不一定是對市場研究的有多明白，也不一定是技術學的有多好，他們或許正巧在這家公司上班或許得到了高人的指點，他們勝不驕敗不餒，願意忍受長期不賺錢的痛苦，甚至一個月只操作一兩次，其他時間看都不看。或許是無心之舉他們已經到了一種其他人夢寐以求的境界——它強任它強，清風拂山崗；它橫由它橫，明月照大江。
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