本章瞭解業務上游、中游、下游都包括什麼，在瞭解資金/資產關係，不良資產構成，最後怎麼形成交易結構。
1. 業務上游、中游、下游
上游業務包括資產配置，投資業務，投資顧問，產品設計與創新。
中游業務包括提供通道業務，產品的存續管理。
下游業務包括融資客戶的開發，客戶維護與服務，品牌的營銷與增值。
2. 資金/資產業務關係
資金/資產業務關係
l 首先我要清楚，錢從哪裡來？
多數人都能猜到資金來源，有自然人，家庭，企業，機構；這些都是潛在客戶，也是投資者，不稀奇；客戶對於銀行來說都要分類，也就是不同客戶服務標準都不同，我想去過銀行的都知道。從平臺產品角度來說，拉新，留存，轉換等都是針對此類客戶以及活動；從平臺業務角度來說，這是核心資源，即上游資產配置，資產管理使用者；
l 其次要清楚，去哪裡理財？
最近幾年理財平臺多如牛毛，投資理財需謹慎。但是銀行理財產品，利率低點比起其他理財平臺可靠可信，因為有銀行背書。
從互聯網的發展趨勢和速度，各大銀行均自建“直銷銀行平臺“，線上理財產品豐富，方便客戶在線購買理財產品，免去了專跑銀行櫃檯辦理，對於客戶減少花費路途和排隊時間，及時購買和預購理財產品。對於銀行縮短理財產品交易時間，增強同行競爭力，減少線下網點投入（人，財，物等投入），提高組織管理效能，進一步數字化轉型，期待未來變化。
l 再次要清楚，有哪些理財產品？
銀行理財產品比較多，例如定期類型理財產品，關注起息時間，結息時間，利率多少等。
l 最後要了解，資產哪裡來？
資產的來源估計大家很少了解，資產來源除了自有資產，還有資產通道。資產通道包含交易所，資產中介。
資產端來源，銀行，四大AMC，地方AMC，民企，外企，自然人。
資產監管
瞭解不良資產
交易結構
- 交易所資產流通路徑
- 從交易結構整個生命週期看，包括資產生產，資產交易，資產銷售，資產購買。
- 從獨立主體來看，有交易所、客戶、銀行獨立主體。
- 從平臺劃分來看，資產交易平臺屬於交易所、直銷銀行屬於銀行。
- 從資金流動來看，客戶資金首先從資產銷售 “直銷銀行平臺”購買資產，同時與兩個平臺簽訂合同，即直銷銀行與客戶簽訂平臺服務協議，資產交易平臺與客戶簽訂投資項目協議。
- 交易所資產生產，資產包通過資產評估機構，輸出資產分析報告，如通過掛牌交易，此時資產上架資產交易平臺；直銷銀行與資產交易平臺對接資產。
- 從交易結構整個生命週期來看，包括資產生產，資產交易，資產中介，資產銷售，資產購買。
- 從獨立主體來看，有交易所、客戶、銀行，資產中介（公司或機構）獨立主體。
- 從平臺劃分來看，資產交易平臺屬於交易所、直銷銀行平臺屬於銀行、金融交易平臺屬於資產中介。
- 從資金流動來看，客戶資金首先從資產銷售 “直銷銀行平臺”購買資產，同時與兩個平臺簽訂合同，即直銷銀行與客戶簽訂平臺服務協議，資產交易平臺與客戶簽訂投資項目協議，客戶與金融交易平臺不籤合同。
- 交易所資產生產，資產包通過資產評估機構，輸出資產分析報告，如通過掛牌交易，此時資產上架資產交易平臺；直銷銀行與資產交易平臺對接資產。
- 從交易結構的整個生命週期包括，資產生產，資產交易，資產銷售，資產購買。
- 從獨立主體來看，客戶、銀行，資產（公司或機構）獨立主體。
- 從平臺劃分來看，資產交易平臺屬於（公司或機構）、直銷銀行平臺屬於銀行。
- 從資金流動來看，客戶資金首先從資產銷售 “直銷銀行平臺”購買資產，同時與兩個平臺簽訂合同，即直銷銀行與客戶簽訂平臺服務協議，資產交易平臺與客戶簽訂投資項目協議。
- 自營借貸資產生產，借貸資產進行風險評估，輸出資產分析報告，此時資產上架資產交易平臺；直銷銀行與資產交易平臺對接資產。
百度百科
- 交易所
https://baike.baidu.com/item/%E4%BA%A4%E6%98%93%E6%89%80/6148547?fr=aladdin
進行交易某種信息及物品等的信息平臺，所需要用的一個固定的地點叫交易所。交易所，藉助信息平臺，實現產權信息共享、異地交易，統一協調，產權交易市場及各種條款來平衡。
- AMC中國資產管理公司
https://baike.baidu.com/item/AMC%E4%B8%AD%E5%9B%BD%E8%B5%84%E4%BA%A7%E7%AE%A1%E7%90%86%E5%85%AC%E5%8F%B8/2216145?fr=aladdin
資產管理公司(Asset Management Corporation，AMC )是國務院在借鑑國際經驗的基礎上成立的以解決不良資產為目的的金融性公司，也是在資本市場上運作的投資銀行類公司·
主要任務：收購、管理、處置商業銀行剝離的不良資產，以最大限度保全資產、減少損失為主要經營目標。
- AMC分類
一類進行正常資產管理業務的資產管理公司，沒有金融機構許可證；另一類是專門處理金融機構不良資產的金融資產管理公司，持有銀行業監督委員會頒發的金融機構許可證。
https://baike.baidu.com/item/amc/3990926?fr=aladdin
