4.025%的保险停售了，你却被坑了

中国银保监会发布《关于完善人身保险业责任准备金评估利率形成机制及调整责任准备金评估利率有关事项的通知》。

通知很长很绕，简单来说就是：长期年金险的预定利率上限从4.025%降为3.5%，4.025%的年金险将成为历史！

那么预定利率和我们购买保险有什么影响呢？换句话说就是和我们有什么直接关系呢？

在开讲预定利率之前我们先来看一下影响保险公司产品定价的三个重要的因数：

死差率、费差率、利差率。

死差率

死差是由保险公司预定死亡率与实际死亡率的差异；

费差率

费差是保险公司从当期保费中提取的营业费用和当期的营业支出的差值；

利差率

利差是保险公司资金运用收益和资金成本的差值，也就是说假设投资收益和实际收益之间的差值。

举个栗子：

保险公司开发一款一年期A保险产品，

100个客户买了1年期的A产品，每人交了1000，保额为10万。
1、预计到年底会有一个会挂掉。
2、预计保险公司的费用为3万，投资收益为3万。
因此预计到年底资金余额100人×1000元-3万+3万＝10万，正好赔付给身故那个人。收支平衡。但这是预计

如果死了两个人，保险公司就亏了10万，就是死差损
如果死了零个人，保险公司就挣了10万，就是死差溢
如果实际费用2万，保险公司挣了1万，就是费差溢
如果实际费用4万，保险公司亏了1万，就是费差损
如果实际投资收益5万，保险公司挣了2万，就是利差溢
如果实际投资收益2万，保险公司亏了1万，就是利差损

通过以上的例子粗暴讲解了保险公司保费厘定的三个重要因素：

死差、费差、利差

有人就会说了，如果这样我为了规避投资不利的影响保险公司完全可以把投资利益设定很低嘛！

的确是可以这样的，不过中国银保监会规定：为稳定市场良好次序和维护投保人利益，中国银保监会就预定利率、死亡率做了统一规定，正如开篇中国银保监会官方文件。

中国银保监会办公厅关于完善

人身保险业责任准备金评估利率形成机制及

调整责任准备金评估利率有关事项的通知

银保监办发〔2019〕182号

2013年8月5日及以后签发的普通型人身保险保单评估利率上限为年复利3.5%和预定利率的较小者；2013年8月5日以前签发的普通型人身保险保单评估利率继续执行原规定。

分红型人身保险责任准备金的评估利率上限为年复利3%和预定利率的较小者。

万能型人身保险责任准备金的评估利率上限为年复利3%。

预定利利率由中国银保监会制定各家保险公司均必须按此执行。

我们国内目前共有三张

《中国人身保险业经验生命表》

第一张生命表平均寿命：男73.6岁，女77.8岁

第二张生命表平均寿命：男76.7岁，女80.9岁

第三张生命表平均寿命：男79.5岁，女84.9岁

目前中国人身保险采用的是第三张生命表《中国人身保险业经验生命表（2010－2013）》

随着人的寿命越来越长对非养老保险和养老保险都有些什么影响呢？

非养老保险：寿命越长购买保险所缴保费相对少（就是保费便宜）

养老保险：寿命越长购买保险所缴保费相对多（就是保费贵）

费差率中国银保监委未做更为具体的规定，但会依据会计准则进行审计，对故意隐瞒故意虚报不合理经营费用进行查处，为保险受益人保护重要的财务关。

讲了那么多，保险公司的预定利率4.025%和预定利率3.5%对投保人有什么影响呢?

举一个栗子：

1万元存银行，银行按照4.025%的年率结算。

1万X4.025%=402.5元

如果按照3.5%的年率结算

1万X3.5%=350元

如果还需要保持年收益402.5元，那么存入的本金就得是11500元

11500X3.5%=402.5元

3.5%预定利率较4.025%预定利率要多出15%的费用，这个放在年交保费上我们就可以理解为3.5%的保险产品要比4.025%的保险产品贵。

保险预定利率4.025%的保险产品已经成为历史，把握当下为自己规划更为合理的保险产品才是重点。